Zusammenfassung
Die präzise Schätzung erwarteter Renditen ist von zentraler Bedeutung in vielfältigen Bereichen der Finanzwirtschaft. Üblicherweise werden erwartete Renditen dabei aus realisierten Renditen abgeleitet. Solche traditionell verwendeten Schätzverfahren führen jedoch zu Schätzern der erwarteten Rendite, die aufgrund ihrer geringen Qualität unbrauchbar zur Anwendung auf Fragestellungen der modernen Kapitalmarkttheorie sind (vgl. Black (1993) und Elton (1999)).
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© 2010 Gabler | GWV Fachverlage GmbH
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Hagemeister, M. (2010). Zusammenfassung und Ausblick. In: Die Schätzung erwarteter Renditen in der modernen Kapitalmarkttheorie. Gabler. https://doi.org/10.1007/978-3-8349-8497-5_5
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DOI: https://doi.org/10.1007/978-3-8349-8497-5_5
Publisher Name: Gabler
Print ISBN: 978-3-8349-2204-5
Online ISBN: 978-3-8349-8497-5
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