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Materielles Steuerrecht

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Book cover Termingeschäfte im Steuerrecht

  • 1756 Accesses

Zusammenfassung

Soweit Zertifikate, Stillhalter- und Termingeschäfte als Kapitalerträge i. S. d. § 20 EStG erfasst werden, gelten die „allgemeinen Grundsätze“ des § 32d EStG, d. h. insbesondere Anwendung des besonderen Steuersatzes, Verlustverrechnung, Berücksichtigung von Sparer-Pauschbetrag/Freistellungsauftrag, Anrechnung ausländischer Quellensteuern und Einbehalt von Kirchensteuer.

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Notes

  1. 1.

    BMF-Schreiben vom 27.05.2013, IV C 1-S2204/12/10003, BStBl. I 2013, 718, Tz. I. und II.

  2. 2.

    BMF-Schreiben vom 27.05.2013, IV C 1-S2204/12/10003, BStBl. I 2013, 718, Tz. V. Hamacher in von Rosen, Zugang zum US-Kapitalmarkt für deutsche Aktiengesellschaften, DAI, Schriften zum Kapitalmarkt, 1998, S. 227.

  3. 3.

    Hamacher/Dahm in Korn EStG, § 20 Tz. 280 ff. m. w. N.; Weißbrodt/Michalke, Die sonstige Kapitalforderung i.S. von § 20 Abs. 1 Nr. 7 EStG.

  4. 4.

    Vgl. BFH BStBl. II 1992, 234.

  5. 5.

    Vgl. Schmitt in Staudinger, § 246 BGB Tz. 8.

  6. 6.

    BVerfG Inf 1993, 453, 454; BFH BStBl. II 1992, 174, 175, 176.

  7. 7.

    BFH BStBl. II 1988, 252; BFH/NV 1995, 377.

  8. 8.

    BGH WM 1963, 378; 1979, 805; 1985, 686.

  9. 9.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 48.

  10. 10.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953.

  11. 11.

    http://wirtschaftslexikon.gabler.de/Archiv/54746/kapitalforderung-v2.html.

  12. 12.

    FG Münster v. 14.03.2014, 12 K 3284/13 E, EFG 2014, 1101; FG Sachsen v. 27.03.2014, 1 K 1403/13, n.v., Az. BFH VIII R 19/14.

  13. 13.

    BFH BStBl. II 1991, 300; 2004, 995; BMF-Schreiben vom 27.11.2001, BStBl. I 2001, 986.

  14. 14.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 26.

  15. 15.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 33.

  16. 16.

    BFH Urteil vom 17.4.2007, Az. IX R 40/06 BStBl. II 2007, 608 m. w. N.; BFH Pressemitteilung 50/07 vom 13.6.2007.

  17. 17.

    Delp, Die Anlegerseite der Abgeltungsteuer, DB 2008, 2381, 2384.

  18. 18.

    BFH Urteil vom 13.2.2008, Az. IX R 68/07, BStBl. II 2008, 522, Tz. 1.c.

  19. 19.

    Vgl. BFH Pressemitteilung 37/08 vom 9.4.2008.

  20. 20.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 34.

  21. 21.

    BFH Urteil vom 17.4.2007, Az. IX R 40/06 m. w. N.; BFH Pressemitteilung 50/07 vom 13.6.2007.

  22. 22.

    Delp, Die Anlegerseite der Abgeltungsteuer, DB 2008, 2381, 2385, 2386; Haisch, Die steuerliche Behandlung des Verlusts aus dem Barausgleich bei Optionen im Privatvermögen, DStZ 2008, 225, 228; Philipowski, Stillhaltergeschäfte: Bar gezahlte Ausgleichsbeträge nicht abziehbar?, DStR 2009, 353, 357; ders. Vereinnahmte Stillhalterprämien: Gezahlter Barausgleich nicht abziehbar?, DStR 2010, 2283; ders. Die asymetrische Besteurung von Stillhaltergeschäften ist nicht gerechtfertigt, DStR 2011, 1298.

  23. 23.

    BFH Urteil vom 13.2.2008, Az. IX R 68/07, Tz. 1.c.

  24. 24.

    Vgl. BFH Pressemitteilung 37/08 vom 9.4.2008 BStBl. II 2008, 522.

  25. 25.

    BVerfG v. 11.10.2010, 2 BvR 1710/10, DStR 2010, 2296; Vorinstanz: BFH vom 5.5.2010, IX B 179/09, DStRE 2010, 1334.

  26. 26.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 25.

  27. 27.

    Handelt es sich um unterschiedliche Beteiligte, heben sich die Optionsrechte nicht auf, sondern bleiben als sog. Spread nebeneinander bestehen.

  28. 28.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953.

  29. 29.

    Vgl. Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1912.

  30. 30.

    Hamacher/Dahm in Korn, EStG, § 20 Tz. 586; BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 21, 28.

  31. 31.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 24, 31.

  32. 32.

    Vgl. BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 22; Delp, Die Anlegerseite der Abgeltungsteuer, DB 2008, 2381, 2385.

  33. 33.

    Vgl. Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1913.

  34. 34.

    Vgl. BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 29; Dahm/ Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1912.

  35. 35.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 23, 30; Delp, Die Anlegerseite der Abgeltungsteuer, DB 2008, 2381, 2385.

  36. 36.

    BMF-Schreiben vom 9.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 24, 31.

  37. 37.

    BMF-Schreiben vom 27.11.2001, BStBl. I 2001, 986, Tz. 18.

  38. 38.

    BFH/NV 2009, 152, Urteil vom 13.02.2008, Az. IX R 68/07, BStBl. II 2008, 522, m. w. N.

  39. 39.

    BFH vom 26.9.12, IX R 50/09, BStBl. II 2013, 231, v. 26.9.2013, IX R 12/11, BFH/NV 2013, 28.

  40. 40.

    BVerfG v. 7.7.2010, 2 BvL 14/02; 2 BvL 2/04; 2 BvL 13/05, BStBl. II 2011, 76.

  41. 41.

    Vgl. auch Hamacher/Dahm in Korn, EStG § 20 Rn. 51.2.

  42. 42.

    Vgl. auch Berger/Ring in Beck’scher Bilanz-Kommentar, Kommentar, 5. Auflage, München 2003, Kommentierung des § 253 HGB, Tz. 73).

  43. 43.

    BR-Drucks. 220/07, zu § 52 a EStG.

  44. 44.

    Begr. zum Jahressteuergesetz 2009, BT-Drucks. 16/10189, zu § 52a Abs. 10 Satz 7 EStG.

  45. 45.

    So auch Haisch, Derivatebesteuerung im Privatvermögen ab 2009, Stuttgart 2010, S. 78.

  46. 46.

    BFH vom 26.9.12, IX R 50/09, BStBl. II 2013, 231.

  47. 47.

    In diesem Sinn auch Philipowski, Werbungskosten bei fehlgeschlagenen Termingeschäften, DStR 2007, 1615, 1616; Schmidt/Renner, Die steuerliche Behandlung von Optionen nach dem BFH-Urteil vom 6.3.2013, I R 18/12, DStR 2013, 2734, 2739; Schmitt-Homann, Abgeltungsteuer: Verlustanteil, Forderungsausfall, Bezugsrecht und Wertpapierleihe, BB 351, 353, 354.

  48. 48.

    BMF-Schreiben vom 22.12.2009, IV C 1-S2252/08/10004, BStBl. I 2010, 94, 953, Rz. 27, 32.

  49. 49.

    BMF-Schreiben vom 27.3.2013, IV C 1-S2256/07/10005:013, BStBl. I 2013, 403, sowie 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 27, 32.

  50. 50.

    FG Baden-Württemberg EFG 2008, 54 ff.

  51. 51.

    FG des Saarlands DStRE 2009, 120.

  52. 52.

    BFH Urteil vom 17.4.2007, Az. IX R 23/06, BStBl. II 2007, 606, Tz. 14.

  53. 53.

    Delp, Die Anlegerseite der Abgeltungsteuer, DB 2008, 2381, 2385.

  54. 54.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 17.

  55. 55.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 40, 41.

  56. 56.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 42.

  57. 57.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 43.

  58. 58.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 44.

  59. 59.

    Vgl. Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1916.

  60. 60.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 35.

  61. 61.

    Vgl. Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1914.

  62. 62.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 36.

  63. 63.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 36.

  64. 64.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 36.

  65. 65.

    Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1914 m.w.N.

  66. 66.

    Vgl. Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1913.

  67. 67.

    Vgl. Kleine/Weiler, Der deutsche CFD-Markt – Dynymischer Start einer Finanzinnovation, die bank 2008, 14; Danz/Haisch, Contracts for Difference (CFDs), BBEV 2008, 327.

  68. 68.

    Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1914; Danz/Haisch, Contracts for Difference (CFDs), BBEV 2008, 327, 330.

  69. 69.

    Bank- und Kapitalmarktrecht Rn 14.309.

  70. 70.

    Zur entsprechenden Einordnung vergleichbarer Fälle unter § 329 BGB vgl. RGZ 129, 27 (29).

  71. 71.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 47.

  72. 72.

    Vgl. BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 47; Dahm/ Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1915.

  73. 73.

    FG Baden-Württemberg Urteil vom 17.9.2007, EFG 2008, 282.

  74. 74.

    Vgl. Schönle, Bank- und Börsenrecht, 2. Aufl., § 35 VII 1c, der den – herkömmlichen – Währungsswap als doppelten Devisenkauf nach § 433 BGB qualifiziert.

  75. 75.

    Ebenroth/Messer ZVglIRWiss 87 [1988], S.6).

  76. 76.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 46.

  77. 77.

    Vgl. Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1915.

  78. 78.

    Vgl. Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1916.

  79. 79.

    Vgl. Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1916.

  80. 80.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 37.

  81. 81.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 7.

  82. 82.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 8a.

  83. 83.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 60.

  84. 84.

    BMF-Schreiben vom 27.05.2013, IV C 1-S2256/07/10005:013, BStBl. I 2013, 403.

  85. 85.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 59.

  86. 86.

    FG Niedersachsen v. 21.5.2014, 2 K 309/13, EFG 2014, 1584.

  87. 87.

    Az. BFH: VIII R 28/14.

  88. 88.

    Jahressteuergesetz 2009 vom 19.12.2008, BGBl. I 2008, 2794.

  89. 89.

    Vgl. zum Wesen des Wandlungsvorgangs: Rusch, Die Wandelschuldverschreibung, Berlin, 1956, S. 44; RFHE 54, 128 unter Hinweis auf RFHE 25, 264.

  90. 90.

    BMF-Schreiben vom 25.10.2004, BStBl. I 2004, 1034, Tz. 6.

  91. 91.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 103.

  92. 92.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 325.

  93. 93.

    Vgl. Bericht des Finanzausschusses des BT zum JStG 2009, BT-Drucks. 16/11108, S. 20, 21; Steinlein, Abgeltungsteuer und Kapitalmaßnahmen: Änderungen durch das Jahressteuergesetz 2009, DStR 2009, 509, 511.

  94. 94.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 107.

  95. 95.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 106.

  96. 96.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 246.

  97. 97.

    Vgl. Dahm/Hamacher, Termingeschäfte und Abgeltungsteuer, DStR 2008, 1910, 1916.

  98. 98.

    Schreiben des BMF vom 13.6.2008 an den ZKA, Az. IV C 1 – S 2000/07/0009, n. v., Tz. I.15.

  99. 99.

    Gesetz zur Umsetzung der Richtlinie 2011/61/EU über die Verwaltung alternativer Investmentfonds (AIFM-Umsetzungsgesetz – AIFM-UmsG) vom 04.07.2011, BGBl. I Nr. 35/1981.

  100. 100.

    RL 2011/61/EU des Europäischen Parlaments und des Rates vom 08.06.2011 über die Verwaltung alternativer Investmentfonds und zur Änderung der Richtlinien 2003/41/EG und 20009/65/EG und der Verordnungen (EG) Nr. 1095/2010, ABl. EU Nr. L 174, S. 1 ff. vom 01.07.2011.

  101. 101.

    Gesetz zur Anpassung des Investmentsteuergesetzes und anderer Gesetze an das AIFM-Umsetzungsgesetz (AIFM-Steuer-Anpassungsgesetz – AIFM-StAnpG) vom 18.12.2013, BStBl. I 2014, 1.

  102. 102.

    Vgl. Sradj/Mertes, Neuregelung bei der Besteuerung von Investmentvermögen, DStR 2004, 201, 204.

  103. 103.

    BStBl. I 1986, 539.

  104. 104.

    Vgl. Hamacher in von Rosen, Zugang zum US-Kapitalmarkt, Frankfurt 1998, S. 227.

  105. 105.

    Buchstabe g. enthält unversehens eine dogmatische Regelung für die so genannte Zweiwirtschaftsgutstheorie.

  106. 106.

    BT-Drucks. 14/434.

  107. 107.

    Es handelt sich um eine Art Idealkonkurrenz von Normsituationen. Anders als das Strafrecht kennt das Steuerrecht aber keine generelle Regelung in diesen Fällen. Es gilt daher allgemein der Grundsatz vom Vorbehalt des Gesetzes, wonach eine Steuer nur dann entsteht, wenn das Gesetz dies anordnet. Dies tut es aber nicht, wenn eine gleichrangige Norm eine Befreiung bereit hält. Man könnte auch sagen, dass es dann am Bestimmtheitsgrundsatz mangelt.

  108. 108.

    Gesetz zur Anpassung des Investmentsteuergesetzes und anderer Gesetze an das AIFM-Umsetzungsgesetz (AIFM-Steuer-Anpassungsgesetz – AIFM-StAnpG) vom 18.12.2013, BStBl. I 2014, 1.

  109. 109.

    RFH v. 17.04.1934, I A 316/32, RStBl. 1934,195; v. 28.04.1936, I A 19/36, RStBl. 1936,770; BFH v. 28.06.1960, I 85/60, HFR 1961,13.

  110. 110.

    § 52a Abs. 1 EStG.

  111. 111.

    BMF-Schreiben vom 5.11.2002, BStBl. I 2002, 1346, Tz. 1.

  112. 112.

    § 52a Abs. 9 EStG.

  113. 113.

    H 20.2 EStR u. H. a. BFH BStBl. II 1992, 174.

  114. 114.

    Hamacher in Korn, EStG, § 20 Tz. 26 mit weiteren Nachweisen.

  115. 115.

    Schreiben des BMF vom 14.12.2007 an den ZKA, Az. IV B 8 – S 2000//07/0001, n. v., Tz. 4 h.

  116. 116.

    § 52 a Abs. 10 Satz 7 EStG.

  117. 117.

    Vgl. BMF-Schreiben vom 25.10.2004, BStBl. I 2004, 1034, Tz. 1.1.

  118. 118.

    Vgl. BMF-Schreiben vom 25.10.2004, BStBl. I 2004, 1034, Tz. 1.2.

  119. 119.

    § 52 a Abs. 10 Satz 3 EStG.

  120. 120.

    Vgl. BMF-Schreiben vom 25.10.2004, BStBl. I 2004, 1034, Tz. 1.1.

  121. 121.

    So auch BFH Urteil vom 17.4.2007, BStBl. II 2007, 608.

  122. 122.

    Jahressteuergesetz 2009 vom 19.12.2008, BGBl. I 2008, 2794.

  123. 123.

    § 52 a Abs. 10 Satz 7 EStG.

  124. 124.

    § 52 a Abs. 10 Satz 8 EStG.

  125. 125.

    Vgl. BMF-Schreiben vom 25.10.2004, BStBl. I 2004, 1034, Tz. 1.1.

  126. 126.

    Vgl. BMF-Schreiben vom 25.10.2004, BStBl. I 2004, 1034, Tz. 1.2.

  127. 127.

    BMF-Schreiben vom 09.10.2012, IV C 1-S2252/10/10013, BStBl. I 2012, 953, Rz. 321.

  128. 128.

    Schreiben des BMF vom 14.12.2007 an den ZKA, Tz. 6 b.

  129. 129.

    JO A-N°13.

  130. 130.

    Vgl. dazu EuGH, Urteil v. 26.10.1999, C-294/97, Rs. Eurowings.

  131. 131.

    BMF vom 5.2.2009, AZ: IV C 1 – S1980-1/08/10011, n. v.

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  1. Köln, Deutschland

    Joachim Dahm & Rolfjosef Hamacher

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  1. Joachim Dahm
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  2. Rolfjosef Hamacher
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Dahm, J., Hamacher, R. (2014). Materielles Steuerrecht. In: Termingeschäfte im Steuerrecht. Springer Gabler, Wiesbaden. https://doi.org/10.1007/978-3-658-03245-6_3

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