Problemstellung und Gang der Untersuchung

Zusammenfassung

Jeder Entscheider und jede Unternehmensleitung sieht sich täglich in Zeitpunkt oder Höhe unsicheren Zahlungseingängen und Zahlungsausgängen ausgesetzt, welche die Frage nach dem optimalen Bestand an Barmitteln aufwerfen. Das Problem der Disposition über den Barmittelbestand ergibt sich für den Entscheider daraus, daß ein zu hoher Kassenbestand Opportunitätskosten, ein zu niedriger Bestand Verzugszinsen oder Fehlmengenkosten und eine Anpassung des Kassenbestandes an die Geldnachfrage Transferkosten, beispielsweise in Form von Gebühren und Provisionen für Kontenbewegungen, Scheckausstellungen oder den Verkauf von Wertpapieren, verursachen. Die Disposition über Barmittel wird deshalb zu einem Problem, das die Höhe des Unternehmenserfolges maßgeblich beeinflußt. Besonders ausgeprägt gilt dies für Banken und Investmentfonds.