Skip to main content
SpringerLink
Log in

The shadow economy—An expanding field of activity

  • Articles
  • Informal Economy
  • Published:
Intereconomics

Abstract

The existence of a broad range of economic activities in the “shadow” of the official economy is nothing fundamentally new. However, there are signs that the shift into the shadow economy has been increasing considerably from the seventies onwards. Whereas growth in the “official” economy slowed down perceptibly, the shadow economy has clearly become a pronounced growth sector in the Federal Republic of Germany and in many other industrial countries.

This is a preview of subscription content, log in via an institution to check access.

Access this article

Log in via an institution

Price excludes VAT (USA)
Tax calculation will be finalised during checkout.

Instant access to the full article PDF.

Institutional subscriptions

Similar content being viewed by others

References

  1. This definition may be found, for example, in Dieter Cassel, Anja Caspers: Was ist Schattenwirtschaft?—Begriff und Erscheinungsformen der Second Economy, in: Wirtschaftswissenschaftliches Studium, No. 1/1984, pp. 2 f.; Ento Langfeldt: Ursachen der “Schattenwirtschaft” und ihre Konsequenzen für die Wirtschafts-, Finanz- und Gesellschaftspolitik, Kiel 1983, pp. 4 f.; Edgar L. Feige: Definitions and Measurement of the “Underground Economy” and the Full Compliance Budget Deficit, Paper presented at the Bielefeld Conference on “The Economics of the Shadow Economy”, 10–14 October 1983.

  2. See for example Bruno S. Frey, Hannelore Weck, Werner W. Pommerehne: Has the Shadow Economy Grown in Germany? An Exploratory Study, in: Weltwirtschaftliches Archiv, Vol. 118 (1982), p. 499.

  3. With regard to individual shadow economy activities, see the summaries in Dieter Cassel, Anja Caspers, op. cit. Was ist Schattenwirtschaft?—Begriff und Erscheinungsformen der Second Economy, in: Wirtschaftswissenschaftliches Studium, No. 1/1984, pp. 4 f.

  4. This definition is used, for example, by Bruno S. Frey, Hannelore Weck, Werner W. Pommerehne: Has the Shadow Economy Grown in Germany?, op. cit. An Exploratory Study, in: Weltwirtschaftliches Archiv, Vol. 118 (1982), p. 499; D. Blades: The Hidden Economy and the National Accounts, in: OECD Occasional Studies, Paris 1982, pp. 28 ff.

  5. See Unno Langfeldt, op. cit. Ursachen der “Schattenwirtschaft” und ihre Konsequenzen für die Wirtschafts-, Finanz- und Gesellschaftspolitik, Kiel 1983, p. 27.

  6. See Hannelore Weck, Werner W. Pommerehne, Bruno S. Frey: Schattenwirtschaft, Munich 1984, p. 9.

  7. A detailed treatment of the individual approaches is to be found in Bruno S. Frey, Werner W. Pommerehne: Quantitative Erfassung der Schattenwirtschaft: Methoden und Ergebnisse, in: Karl-Heinrich Hausmeyer (ed.): Staatsfinanzierung im Wandel, Schriften des Vereins für Socialpolitik, Vol. 134, Berlin 1983, pp. 269 ff.; Adrian Smith: The Informal Economy, in: Lloyds Bank Review, No. 141, July 1981, pp. 45 ff.; Enno Langfeldt, op. cit. Ursachen der “Schattenwirschaft” und ihre Konsequenzen für die Wirtschafts-, Finanz- und Gesellschaftspolitik, Kiel 1983, pp. 32 ff.

  8. See Enno Langfeldt, op. cit. Ursachen der “Schattenwirtschaft” und ihre Konsequenzen für die Wirtschafts-, Finanz- und Gesellschaftspolitik, Kiel 1983, p. 39.

  9. See Hannelore Weck, Werner W. Pommerehne, Bruno S. Frey: Schattenwirtschaft, op. cit. Quantitative Erfassung der Schattenwirtschaft: Methoden und Ergebnisse, in: Karl-Heinrich Hausmeyer (ed.): Staatsfinanzierung im Wandel, Schriften des Vereins für Socialpolitik, Vol. 134, Berlin 1983, p. 13.

  10. See Enno Langfeldt, op. cit. Ursachen der “Schattenwirtschaft” und ihre Konsequenzen für die Wirtschafts-, Finanz- und Gesellschaftspolitik, Kiel 1983, p. 55 f.

  11. Cf. Hannelore Weck, Werner W. Pommerehne, Bruno S. Frey: Schattenwirtschaft, op. cit. Quantitative Erfassung der Schattenwirtschaft: Methoden und Ergebnisse, in: Karl-Heinrich Hausmeyer (ed.): Staatsfinanzierung im Wandel, Schriften des Vereins für Socialpolitik, Vol. 134, Berlin 1983, pp. 29 f.

  12. See also the article in this issue by Dieter Cassel.

  13. Cf. Dieter Cassel, Anja Caspers, op. cit. Was ist Schattenwirtschaft?—Begriff und Erscheinungsformen der Second Economy, in Wirtschaftswissenschaftliches Studium, No. 1/1984, p. 2.

  14. In German: Bundesgesetzblatt.

  15. Cf. Enno Langfeldt, op. cit. Ursachen der “Schattenwirtschaft” und ihre Konsequenzen für die Wirtschafts-, Finanz- und Gesellschaftspolitik, Kiel 1983, Diagram 5.

  16. With regard to this set of problems, see also the article in this issue by Dieter Cassel.

Download references

Author information

Authors and Affiliations

  1. HWWA-Institut für Wirtschaftsforschung-Hamburg, Hamburg

    Eckhardt Wohlers

Authors
  1. Eckhardt Wohlers
    View author publications

    You can also search for this author in PubMed Google Scholar

Rights and permissions

Reprints and permissions

About this article

Cite this article

Wohlers, E. The shadow economy—An expanding field of activity. Intereconomics 19, 214–218 (1984). https://doi.org/10.1007/BF02928340

Download citation

  • Issue Date:

  • DOI: https://doi.org/10.1007/BF02928340

Keywords

Search

Navigation