Optimieren eines assetklassenbasierten Investmentportfolios

Auszug

Voraussetzung eines durchgängig auf Strategische Investmentfelder (SIF) basierten Investmentportfolio-Managementprozesses ist die Fähigkeit der Optimierung SIF-basierter Investmentportfolios. Was aber sind die Anforderungen, die an SIF-fähige Optimierungsmodelle zu stellen sind? Mit dieser Frage beschäftigt sich der erste Abschnitt 4.1 dieses Kapitels. In dem sich anschließenden Kapitel 4.2 wird analysiert, inwieweit die existierende finanzwirtschaftliche Forschung diese Anforderungen erfüllen kann bzw. Teillösungsbeiträge liefern kann. Die verbleibende Lücke zwischen den Anforderungen einerseits und den Möglichkeiten traditioneller, assetklassenbasierter Optimierungsmodelle andererseits schließlich bestimmt den Forschungsbedarf (Kapitel 4.3).